Oprócz MCU i MPU, najbardziej dotkliwym problemem w układach scalonych mocy jest brak chipów samochodowych, których IGBT wciąż brakuje, a cykl dostaw międzynarodowych producentów IDM został wydłużony do ponad 50 tygodni.Krajowe firmy IGBT uważnie śledzą trend rynkowy, a mocy produkcyjnych brakuje.
Pod eksplozją ciepła podaż i popytIGBTsą bardzo ciasne.
IGBT klasy motoryzacyjnej jest głównym elementem sterowników silników pojazdów zasilanych energią elektryczną, klimatyzatorów pojazdów, stacji ładowania i innego sprzętu.Wartość elementów półprzewodnikowych mocy w nowych pojazdach energetycznych jest ponad pięciokrotnie większa niż w przypadku tradycyjnych pojazdów napędzanych paliwem.Wśród nich IGBT stanowi około 37% kosztów elektronicznego systemu sterowania pojazdami nowej energii, dlatego jest jednym z najbardziej podstawowych urządzeń elektronicznych w elektronicznym systemie sterowania.
W 2021 r. sprzedaż nowych pojazdów napędzanych energią elektryczną w Chinach wyniosła 3,52 mln sztuk, co oznacza wzrost o 158% rok do roku;Sprzedaż w pierwszym półroczu 2022 roku wyniosła 2,6 mln sztuk, co oznacza wzrost rok do roku niemal 1,2-krotny.Oczekuje się, że w 2022 r. sprzedaż nowych pojazdów zasilanych energią będzie w dalszym ciągu osiągać poziom około 5,5 mln sztuk, co oznacza stopę wzrostu rok do roku na poziomie około 56%.W związku z szybkim wzrostem produkcji i sprzedaży pojazdów napędzanych energią elektryczną, zapotrzebowanie na IGBT szybko rośnie.
Jednak koncentracja przemysłu IGBT klasy motoryzacyjnej jest niezwykle wysoka.Ze względu na długi cykl weryfikacji modułów IGBT klasy samochodowej oraz wysokie wymagania techniczne i dotyczące niezawodności, obecna globalna podaż w dalszym ciągu koncentruje się głównie u producentów IDM, w tym Infineon, ON Semiconductor, SEMIKRON, Texas Instruments, STMicroelectronics, Mitsubishi Electric itp. fakt, część fabryk IDM podała do publicznej wiadomości w połowie roku, a zamówienia były pełne aż do 2023 roku (nie jest wykluczone, że niektórzy klienci mogą mieć nadwyżki zamówień).
Jeśli chodzi o czas dostawy, obecny czas dostawy zagranicznych dużych producentów wynosi zazwyczaj około 50 tygodni.Według raportu rynkowego Future Electronics, IGBT, czas dostawy Infineon wynosi 39–50 tygodni, czas dostawy IXYS wynosi 50–54 tygodnie, czas dostawy Microsemi wynosi 42–52 tygodnie, a czas dostawy STMicroelectronics wynosi 47–52 tygodnie.
Skąd nagły niedobór wskaźników IGBT w pojazdach?
Po pierwsze, okres budowy mocy produkcyjnych jest długi (zwykle około 2 lat), a rozbudowa produkcji napotyka trudności w pozyskiwaniu sprzętu, a za zakup sprzętu używanego trzeba płacić wysoką składkę.Jeśli możliwości podaży IGBT na rynku będą znacznie większe niż popyt, cena GBT gwałtownie spadnie.Infineon, Mitsubishi i Fujifilm odpowiadają za ponad osiemdziesiąt procent światowych mocy produkcyjnych, a popyt rynkowy jest kluczowym czynnikiem, który muszą wziąć pod uwagę.Po drugie, wymagania dotyczące poziomu pojazdu są stosunkowo wysokie, po sfinalizowaniu specyfikacji produktu nie można tymczasowo dostosować, chociaż wszystkie są IGBT, ale ponieważ znajdują się w różnych podgrupach, wymagania dla IGBT są zupełnie inne i nie ma możliwości mieszania, co skutkuje wysokimi kosztami rozbudowy linii produkcyjnych i nie może być rozdzielone.
Firmy IGBT mają pełny wolumen zamówień, a moce produkcyjne są ograniczone
Ze względu na długi czas realizacji zamówień na IGBT w przypadku międzynarodowych IDM, krajowi producenci samochodów rozpoczynających działalność na rynku pojazdów elektrycznych w dalszym ciągu zwracają się do lokalnych dostawców.W rezultacie wielu chińskich producentów IGBT aktywnie realizuje projekty zwiększania mocy produkcyjnych, ponieważ otrzymali już dużą liczbę zamówień na IGBT od producentów samochodów.
(1)Półprzewodnik gwiazdowy
Jako lider IGBT, Star Semiconductor osiągnęła zysk netto w wysokości 590 milionów juanów w pierwszych trzech kwartałach tego roku, co oznacza wzrost rok do roku o 1,21 razy, dynamika wzrostu przekroczyła dochód operacyjny, a marża brutto na sprzedaży osiągnęła 41,07 %, co oznacza wzrost w stosunku do poprzedniego kwartału.
Podczas briefingu dotyczącego wyników trzeciego kwartału, który odbył się 5 grudnia, kierownictwo firmy poinformowało, że główną siłą napędową wzrostu przychodów w ostatnich kwartałach był ciągły i szybki rozwój produktów firmy w zakresie pojazdów na nowe źródła energii, fotowoltaiki, magazynowania energii, energii wiatrowej i inne branże oraz ciągły wzrost udziału w rynku;Wraz z uwolnieniem efektu skali, optymalizacją struktury produktów oraz poprawą efektywności produkcji i działania, marża zysku brutto firmy stale rośnie.
Z punktu widzenia struktury przychodów, w okresie styczeń-wrzesień przychody Star Semiconductor z nowej branży energetycznej (w tym nowych pojazdów energetycznych, wytwarzania energii z nowych źródeł energii i magazynowania energii) stanowiły ponad połowę, stając się główną siłą napędową wyników spółki wzrost.Wśród nich moduły półprzewodnikowe klasy motoryzacyjnej są od wielu lat szeroko stosowane przez krajowych producentów pojazdów zasilanych nowym energią, a jej udział w rynku rośnie, w związku z czym firma stała się głównym dostawcą półprzewodnikowych modułów mocy klasy motoryzacyjnej do nowych krajowych pojazdów pojazdy energetyczne.
Zgodnie z wcześniejszymi ujawnieniami, liczba modułów IGBT klasy motoryzacyjnej firmy Star Semiconductor do głównych sterowników silników w dalszym ciągu rosła, osiągając łącznie ponad 500 000 nowych pojazdów energetycznych w pierwszej połowie roku, i oczekuje się, że liczba pojazdów będzie nadal rosła w drugiej połowie roku, z czego zostanie zainstalowanych ponad 200 000 modeli klasy A i wyższych.
(2)Technologia Hongwei
Producent IGBT, firma Hongwei Technology, również odniósł korzyści z rozwoju nowego rynku energii i w pierwszych trzech kwartałach tego roku firma osiągnęła zysk netto w wysokości 61,25 mln juanów, co stanowi wzrost o około 30% rok do roku;Wśród nich w trzecim kwartale osiągnięto 29,01 mln juanów, co oznacza wzrost rok do roku prawie dwukrotnie, a marża zysku brutto na sprzedaży wyniosła 21,77%, czyli około połowy wartości Star Semiconductor.
Odnosząc się do różnicy w marży zysku brutto, kadra kierownicza Macro Micro Technology w listopadzie instytucjonalnym badaniu wskazała, że marża zysku brutto spółki za cały rok 2022 kształtuje się na tym samym poziomie co w 2021 roku i nadal istnieje pewna luka z firmami z tej samej branży, których dotyczy głównie wspinanie się na linie produkcyjne.
Firma otrzymała wiele zamówień, ale ze względu na brak podstawowych surowców wydobywczych i nowo dodaną zdolność firmy do testów zamkniętych jest wciąż w fazie wzrostu, nie jest obecnie w stanie w pełni zaspokoić zapotrzebowania rynku.Dyrektorzy Macro Micro Technology wprowadzili, że w związku ze znacznym wzrostem przychodów firmy z pojazdów elektrycznych fotowoltaicznych i innych dziedzin, firma aktywnie reaguje na potrzeby klientów niższego szczebla, a inwestycje w aktywa są realizowane z wyprzedzeniem, natomiast koszty amortyzacji gwałtownie rosną .Ponadto cała linia produkcyjna rozbudowy jest wciąż na etapie wspinaczki i należy poprawić stopień wykorzystania mocy produkcyjnych.Oczekuje się, że w przyszłości, wraz z dostosowaniem struktury zastosowań firmy na dalszym etapie, poprawą wykorzystania mocy produkcyjnych i pojawieniem się efektu skali, poprawi się marża zysku brutto firmy.
(3)Silan mikro
jakoPółprzewodnik trybu IDMDo głównych produktów Silan Micro należą układy scalone, dyskretne urządzenia półprzewodnikowe i produkty LED.W pierwszych trzech kwartałach tego roku firma osiągnęła zysk netto w wysokości 774 mln juanów, co oznacza wzrost rok do roku o 6,43%, z czego pod wpływem spowolnienia popytu na rynku elektroniki użytkowej niższego szczebla, ograniczeń mocy, itp., zamówienia firmy na chipy i diody LED do urządzeń spadły, a zysk netto firmy w trzecim kwartale spadł o około 40% rok do roku.
W niedawnym badaniu instytucjonalnym kierownictwo Silan Micro przewidziało, że w czwartym kwartale przychody firmy będą stale rosły, a nowe produkty energetyczne dla branży motoryzacyjnej stopniowo spełniają warunki wymagane do wprowadzenia dużej liczby dostaw;Czwarty kwartał rynku AGD będzie szczytem sezonu, który może zostać przedłużony do pierwszej połowy przyszłego roku;Czwarty kwartał rynku AGD będzie szczytem sezonu, który może zostać przedłużony do pierwszej połowy przyszłego roku;
Na rynku IGBT pojedyncze lampy i moduły IGBT firmy Silan Micro są szeroko stosowane w przemyśle i rozszerzone na nową energię i samochody.Według raportów miesięczna zdolność produkcyjna firmy 12-calowych IGBT wynosi 15 000 sztuk, ale z powodu niedoboru substratów faktyczny standard nie został jeszcze osiągnięty i jest obecnie w trakcie rozwiązywania, plus linia 8-calowa firmy i 6- calowa linia ma zdolność produkcyjną IGBT, dlatego udział przychodów z produktów związanych z IGBT został znacznie zwiększony i oczekuje się dalszego wzrostu w przyszłości.
Głównym problemem, przed którym obecnie stoimy, jest niedobór substratu.Zarówno my, jak i dostawcy wyższego szczebla aktywnie promujemy rozwiązanie FRD (dioda szybkiego odzyskiwania), które było dla nas dużym problemem w drugim kwartale, a obecnie stopniowo go rozwiązujemy, powiedział starszy dyrektor Shlan Micro.
(4)Inni
Oprócz wyżej wymienionych przedsiębiorstw, działalność IGBT firm produkujących półprzewodniki, takich jak BYD Semiconductor, Times Electric, China Resources Micro i Xinjieneng, osiągnęła znaczną poprawę, a produkty IGBT klasy motoryzacyjnej również osiągnęły wielki przełom na rynku.
Firma China Resources Micro stwierdziła w ankiecie przeprowadzonej przez agencję przyjmującą, że moce produkcyjne 8-calowej linii IGBT rosną, a 12-calowa linia produkcyjna w Chongqing posiada również planowanie wydajności produktów IGBT.Oczekuje się, że w tym roku IGBT osiągnie 400 milionów sprzedaży, w przyszłym roku podwoi sprzedaż produktów IGBT w przemyśle motoryzacyjnym, kontroli nowych źródeł energii i innych obszarach sprzedaży, aby dalej rosnąć, obecnie wynoszącą 85%.
Niedawno Times Electric ogłosił także, że zamierza podwyższyć kapitał Zhuzhou CRRC Times Semiconductor Co., Ltd. o 2,46 miliarda juanów, a podwyższenie kapitału zostanie wykorzystane przez CRRC Times Semiconductor na zakup części aktywów komponentów motoryzacyjnych wspierających projekty budowlane (w tym projekty IGBT) od firmy.
Producenci IGBT wchodzą w okres bonusowy, „spoiler” niekończącego się źródła
Po raz pierwszy pojawił się okres dywidendy IGBT, który przyciągnął wiele nowych układów.
(1)Xinpengwei
Niedawno firma Xinpengwei stwierdziła w ankiecie instytucjonalnej, że w ramach projektu pozyskiwania funduszy na 2022 r. – nowego projektu chipów do pojazdów energetycznych, zostaną opracowane głównie chipy sterujące wysokiego napięcia, półmostkowe chipy sterownika wysokiego napięcia, chipy sterownika z izolacją wysokiego napięcia, chipy wysokiego napięcia, chipy źródła napięcia pomocniczego oraz inteligentne urządzenia IGBT i SiC.
Głównymi produktami Xinpeng Micro są układy zarządzania energią PMIC, AC-DC, DC-DC, sterownik bramki i pomocnicze urządzenia zasilające, a obecnie efektywne układy zarządzania energią obejmują ponad 1300 numerów części.
Xinpengwei powiedział, że w ciągu najbliższych trzech lat firma wprowadzi na rynek bardziej zaawansowane zintegrowane produkty półprzewodników mocy dla rynku sterowania przemysłowego w oparciu o w pełni zmodernizowaną nową platformę technologiczną inteligentnych chipów mocy Smart-SJ, Smart-SGT, Smart-Trench i Smart-GaN .
(2) Tak
W październiku 2021 roku ogłoszono, że IGBT firmy Geely jest w fazie rozwoju.Niedawno platforma aukcyjna firmy Geely opublikowała „Ogłoszenie o przetargu na projekt nadzoru nad pierwszą fazą projektu transformacji fabryki mikroelektroniki Jinneng”. W ogłoszeniu wskazano, że firma Geely dołączyła do samodzielnie utworzonego zespołu opakowań IGBT.
Zgodnie z zapowiedzią, pierwsza faza projektu przekształcenia fabryki Jinneng Microelectronics obejmuje około 5 000 metrów kwadratowych oraz budowana jest pierwsza faza zakładu o rocznej produkcji 600 000 zestawów modułów mocy IGBT, w tym głównie 3 000 metrów kwadratowych z 10 000 metrów kwadratowych pomieszczeń czystych i laboratoriów, 1000 metrów kwadratowych elektrowni oraz 1000 metrów kwadratowych powierzchni magazynowo-biurowej.
Poinformowano, że elektryczne układy napędoweNowa Energia Geely’ego(w tym Geely, Lynk & Co, Zeekr i Ruilan), marka joint venture Smart Motor i Polestar prawie wszystkie korzystają z modułów mocy IGBT.Extreme Krypton i Smart Motor z pewnością będą korzystać z 400 V SiC.
Czas publikacji: 12 grudnia 2022 r